Почему фонду Schwab U.S. Dividend Equity ETF трудно в этом году

Биржевой фонд Schwab U.S. Dividend Equity ETF демонстрирует слабые результаты в 2025 году, показывая возврат всего 0,9% на фоне общего роста фондового рынка. Концентрация сектора SCHD, особенно высокая доля в потребительских товарах и отсутствие коммунальных услуг, является ключевым фактором слабой производительности по сравнению с аналогами, такими как VYM. Хотя в долгосрочной перспективе SCHD превзошел облигации, его текущий секторный состав может предложить некоторую защиту от снижения в случае ослабления экономики.

Продукты потребления, такие как напитки и продукты питания, составляют значительную часть индекса, в то время как сектор коммунальных услуг практически отсутствует. За последние годы фонд VYM, подобно другим дивидендным ETF, также выделился высокой доходностью и привлечением инвесторов, особенно в 2023 году, когда индекс вырос более чем на 12%.