Сила дивидендов: два ETF-фонда, способные существенно повысить доходность вашего портфеля

Биржевые фонды покрытых колл-опционов, такие как Bitwise COIN Option Income Strategy ETF и YieldMax SMCI Option Income Strategy ETF, предлагают высокий потенциал доходности, что делает их привлекательными для инвесторов, ориентированных на регулярный доход, несмотря на риски эрозии чистой стоимости активов (NAV) и рыночной цены. ICOI обеспечивает ежемесячные выплаты за счет использования синтетических опционов на Coinbase, отличается налогово-эффективными распределениями в форме возврата капитала, но имеет короткую историю и повышенный коэффициент расходов. SMCY демонстрирует высокую доходность на фоне снижения цены, однако его выплаты облагаются налогом как обычный доход, поэтому инструмент больше подходит для льготных с точки зрения налогообложения счетов, таких как Roth IRA.

Стратегия covered call формирует доход путем продажи колл-опционов на базовый актив, ограничивая при этом участие в росте этого актива. Выплаты по таким ETF не гарантированы и могут существенно меняться в зависимости от волатильности и рыночной динамики. Распределения, классифицируемые как возврат капитала (return of capital), уменьшают налоговую стоимость (cost basis) долей и обычно переносят налогообложение до момента их продажи.