Satellogic: недооценённый защитный барьер затрат и спрос со стороны суверенных клиентов

Акции Satellogic рекомендованы к покупке с ценой входа на уровне 4,88 доллара, что обеспечивает значительный потенциал роста по сравнению с целевыми ценами аналитиков в диапазоне 9–11 долларов. Это основано на росте выручки от повторяющихся услуг и наличии защитного барьера затрат. Сегмент повторяющихся услуг Data & Analytics компании SATL вырос на 80% в годовом выражении, чему способствовали собственные низкозатратные спутники стоимостью 1,3 млн долларов за единицу, что позволило привлечь клиентов из числа суверенных государств. Второй квартал 2026 года стал для SATL первым с положительной операционной прибылью и скорректированной EBITDA, хотя общая прибыльность усиливается за счёт эпизодических продаж спутников.