POSCO Holdings: рейтинг «покупать» на фоне внешних и внутренних драйверов роста

Я подтверждаю рекомендацию «покупать» по POSCO Holdings, поскольку выявлены благоприятные факторы как внутри компании, так и за ее пределами. Китай сокращает производство ряда ключевых сырьевых товаров, что является значительным позитивом для литиевого и сталелитейного подразделений PKX с точки зрения ребалансировки предложения. POSCO проактивно перестраивает свою операционную модель, чтобы повысить будущую рентабельность, и это подтверждается тем, что маржа EBIT во 2-м квартале 2025 года превзошла ожидания.

POSCO Holdings — холдинговая компания южнокорейской группы POSCO, созданная в 2022 году в результате перехода к холдинговой структуре. Группа включает сталелитейную компанию POSCO и производителя материалов для аккумуляторов POSCO Future M; американские депозитарные расписки торгуются на Нью-Йоркской фондовой бирже под тикером PKX. Компания расширяет присутствие в цепочке батарейных материалов, инвестируя в литий, никель и производство катодных и анодных материалов.