Почему мне всё ещё нравится Verano Holdings

Несмотря на значительное снижение цен, я продолжаю рекомендовать акции Verano Holdings к покупке благодаря их глубокой стоимости и относительной силе среди крупных многонациональных операторов (МСО). Последние финансовые отчеты разочаровали, но аналитики ожидают роста EBITDA в 2026 году. Verano по-прежнему остается самым дешевым крупным МСО по показателю EV/EBITDA. Основные риски включают продолжающееся налогообложение по статье 280E, судебные разбирательства из-за несостоявшегося слияния и проблемы с рефинансированием, но я не вижу очевидных причин для столь резкой распродажи акций.

Verano Holdings является одним из ведущих операторов на рынке США, где действует в более чем 14 штатах. Компания управляет сетью аптеках и производственных предприятий, предлагая широкий ассортимент продукции на рынке каннабиса. Важным фактором, поддерживающим оптимизм в отношении акций Verano, является её стратегическая экспансия и стремление к улучшению финансовых показателей в будущем.