Peoples Bancorp: масштаб сделки с Capital позволяет преодолеть регуляторный порог, акции недооценены

В материале акциям Peoples Bancorp присвоена рекомендация «покупать» при цене 38,81 доллара. Справедливая стоимость без учёта сделки оценена в 44,02 доллара, что предполагает потенциал роста на 13,4%, или доходность 17,7% с учётом дивидендной доходности 4,33%. Рост PEBO пока не привёл к увеличению прибыли на акцию, однако, по прогнозу, сделка с Capital Bancorp повысит прибыль на акцию за 2027 год на 18,3%. Расчётная справедливая стоимость с учётом сделки составляет 52,69 доллара. Акции торгуются с более низкими мультипликаторами к прибыли и балансовой стоимости, чем у сопоставимых компаний, несмотря на высокую рентабельность среднего материального обыкновенного капитала (ROATCE) и самую высокую дивидендную доходность в группе.