Компания Match Group значительно недооценена для стабильного бизнеса с высокой маржинальностью

Компания Match Group, ведущий игрок в сфере онлайн-знакомств с высокими показателями маржинальности, торгуется с пониженным коэффициентом 11x форвардного P/E, несмотря на стабильные доходы и прибыльность. Стагнация пользователей приложения Tinder компенсируется агрессивной монетизацией и двузначным ростом выручки у Hinge, что уравновешивает общие результаты работы компании. Match Group генерирует более $1 миллиарда в EBITDA, поддерживает валовую маржу свыше 72% и осуществляет агрессивный выкуп акций и выплату новых дивидендов, чтобы воспользоваться недооценкой.

Match Group управляет несколькими популярными платформами для знакомств, включая Match.com, OkCupid и Plenty of Fish, что помогает компании поддерживать лидерство в индустрии. На конец 2022 года у Match Group было более 16 миллионов подписчиков. Компания также активно инвестирует в развитие новых технологий, таких как искусственный интеллект, для улучшения пользовательского опыта.