JEPI больше не занимает первое место, а общий доход отстает от конкурентов

ETF JPMorgan Equity Premium (JEPI) показал результаты хуже, чем индекс S&P 500 и аналогичные ETF с покрытыми опционами за 1- и 2-летние периоды. Защитный выбор акций в JEPI и структура, основанная на equity-linked notes, ограничили как общую доходность, так и доходность, по сравнению с конкурентами, такими как GPIX и SPYI. Несмотря на доходность в 8,29% и активы под управлением более $45 миллиардов, общая доходность JEPI отстает, что привело к понижению рейтинга до нейтрального уровня и отсутствию новых вложений капитала.

ETF с покрытыми опционами, такие как JEPI, представляют собой инвестиционные инструменты, которые стремятся генерировать дополнительный доход за счет продажи опционов «колл», что может ограничивать потенциальный рост. Крупнейших игроков на рынке ETF США можно сравнить по рыночной капитализации и доходности, где премиум-акции, как правило, предлагают высокий доход, но могут уступать в росте капитала.