GRNY: Вы платите за альфу, а получаете бету

Фонд Fundstrat Granny Shots US Large Cap ETF (GRNY) понижен до статуса «держать» из-за неудовлетворительной альфы и соотношения риска и доходности по сравнению с индексом S&P 500. Портфель GRNY диверсифицирован по акциям, но сильно сконцентрирован в капитальных затратах на искусственный интеллект и циклических темах роста, что усиливает бету и чувствительность к макроэкономическим факторам. Несмотря на уникальную методологию, сочетающую количественный и фундаментальный анализ, а также равномерное распределение активов, доходность GRNY отставала от SPY, особенно в последние периоды восстановления рынка.