Ducommun: почему я вижу потенциал роста несмотря на давление на мультипликаторы аэрокосмического сектора

Ducommun остаётся в категории «Покупать» благодаря стратегии Vision 2032, предусматривающей органический рост на уровне 7–8%, маржу EBITDA в 23% и увеличение доли продукции Engineered Products. Инвестиционная привлекательность DCO теперь базируется на оборонном секторе и собственных продуктах, при этом восстановление коммерческого аэрокосмического рынка и программы по ракетам и радарам обеспечивают дополнительный спрос. Потенциал роста оценки зависит от расширения мультипликатора EV/EBITDA в сторону показателей конкурентов; новая целевая цена установлена на уровне 216,50 долларов, что отражает улучшенные прогнозы, но более низкие мультипликаторы в секторе.