Core & Main: покупать до ускорения роста

Core & Main получила рекомендацию «покупать» с целевой ценой в 62 доллара, что подразумевает потенциал роста на 35,6% на фоне улучшения тенденций роста. Недавнее отставание связано с медленным ростом выручки, особенно в сегменте PVF, однако ожидается, что более простые сравнительные показатели и восстановление сегментов приведут к последовательному ускорению. Разнообразный ассортимент продукции Core & Main, успешный опыт слияний и поглощений, а также дисциплинированная ценовая политика создают условия для расширения маржи и возможного повышения мультипликатора.